Futures Contract: Khám Phá Những Tinh Hoa Của Công Cụ Tài Chính

Futures contract, hay còn được biết đến với tên gọi hợp đồng hàng hóa giao sau, là một công cụ tài chính nổi bật, mang lại nhiều lợi ích nhưng đồng thời cũng không thiếu những thách thức. Để hiểu rõ hơn về Futures contract và những điểm cần lưu ý khi tham gia, hãy cùng five88 khám phá chi tiết trong bài viết này.

Futures Contract Là Gì?

Futures contract, hay còn gọi là hợp đồng hàng hóa giao sau, là một loại hợp đồng tài chính mà hai bên dùng để cam kết mua hoặc bán một tài sản vào một thời điểm trong tương lai với giá và điều kiện đã được thỏa thuận trước. Đây là một công cụ phổ biến để bảo vệ giá tài sản và giảm thiểu rủi ro từ sự biến động giá.

Tìm hiểu đôi nét về Futures contract là gì?
Tìm hiểu đôi nét về Futures contract là gì?

Khi tham gia vào hợp đồng futures, người mua và người bán đồng ý về một giá cố định cho tài sản vào ngày hết hạn của hợp đồng. Tài sản có thể là hàng hóa, tiền tệ, hoặc chứng khoán. Hợp đồng này được thực hiện qua các sàn giao dịch chứng khoán hoặc sàn hàng hóa uy tín, đảm bảo tính minh bạch và công bằng.

Đặc Trưng Của Hợp Đồng Futures

Futures contract có một số đặc trưng nổi bật, bao gồm:

Ngày Hết Hạn (Expiration Date): Đây là thời điểm cụ thể khi giao dịch tài sản phải được thực hiện. Trước ngày hết hạn, các bên có thể chọn tiếp tục giữ hợp đồng hoặc đóng cửa vị thế.

Giá Hợp Đồng (Futures Price): Đây là mức giá mà hai bên đã thỏa thuận để thực hiện giao dịch tài sản trong tương lai. Giá này được xác định dựa trên các yếu tố như cung cầu, lãi suất và thời gian đến ngày hết hạn.

Kích Thước Hợp Đồng (Contract Size): Số lượng tài sản mà hợp đồng đại diện. Ví dụ, đối với hàng hóa, kích thước hợp đồng có thể là số lượng đơn vị hàng hóa như tấn, ounce hay thùng.

Thanh Toán (Settlement): Vào ngày hết hạn, thanh toán tiền giữa người mua và người bán sẽ diễn ra. Thanh toán có thể theo hai phương thức: thanh toán tiền mặt hoặc giao dịch tài sản thật.

Tính Linh Hoạt: Hợp đồng futures cho phép giao dịch tài sản mà không cần sở hữu tài sản đó thực sự, tạo cơ hội cho việc đầu tư và phòng ngừa rủi ro.

Giao Dịch Trên Sàn: Hợp đồng futures được giao dịch qua các sàn chứng khoán hoặc sàn hàng hóa đáng tin cậy, đảm bảo tính minh bạch và an toàn cho các bên tham gia.

Giá trị nổi bật trong game Futures contract
Giá trị nổi bật trong game Futures contract

Vai Trò Của Futures Contract

Futures contract đóng vai trò quan trọng trong thị trường tài chính và hàng hóa. Các vai trò chính bao gồm:

Giúp Giảm Rủi Ro (Hedging):

Đây là vai trò quan trọng nhất của Futures contract. Nó giúp các nhà sản xuất và người tiêu dùng bảo vệ mình khỏi sự biến động giá không mong muốn bằng cách xác định giá tài sản trong tương lai.

Phân Phối Rủi Ro Giữa Hai Bên (Risk Distribution):

Futures contract giúp phân phối rủi ro giữa các bên tham gia thị trường. Người mua và người bán có thể chia sẻ và chuyển giao rủi ro thông qua việc giao dịch Futures contract, từ đó tạo ra tính thanh khoản và giảm thiểu tác động rủi ro.

Tạo Giá Cả Công Bằng Cho Tài Sản (Price Discovery):

Futures contract giúp tạo ra thanh khoản và giá cả công bằng cho các tài sản. Thông qua việc giao dịch hợp đồng futures, các bên có thể dự đoán giá tương lai và từ đó xác định giá trị thực của tài sản.

Cơ Hội Kiếm Lợi và Có Thể Đầu Tư (Speculation):

Futures contract cũng cung cấp cơ hội đầu tư và kiếm lợi từ sự thay đổi giá tài sản. Những nhà đầu tư không có ý định sở hữu tài sản thực sự có thể tận dụng biến động giá để đạt được lợi nhuận.

Các Loại Futures Contract

Futures contract không chỉ giới hạn ở hàng hóa. Có nhiều loại Futures contract khác nhau, bao gồm:

Khám phá các loại Futures contract
Khám phá các loại Futures contract

Hợp Đồng Hàng Hóa: Bao gồm các tài sản như dầu thô, vàng, ngũ cốc và kim loại. Những hợp đồng này thường được sử dụng để bảo vệ giá hàng hóa trong tương lai và có vai trò quan trọng trong ngành công nghiệp.

Hợp Đồng Tài Chính: Gồm các hợp đồng dựa trên tài sản tài chính như chứng khoán, tiền tệ và lãi suất. Các hợp đồng này giúp các nhà đầu tư bảo vệ mình khỏi sự biến động của thị trường tài chính.

Hợp Đồng Chỉ Số: Dựa trên các chỉ số chứng khoán như S&P 500 hoặc Dow Jones. Những hợp đồng này thường được sử dụng để đầu tư vào toàn bộ thị trường hoặc các ngành cụ thể.

Giao Dịch MEXC Futures Trên Sàn MEXC Là Giao Dịch Gì?

Ví dụ về futures contract là giao dịch Mexc futures: Đây là hoạt động giao dịch các hợp đồng tương lai trên nền tảng MEXC. Đây là một sàn giao dịch tiền điện tử cho phép bạn giao dịch các hợp đồng tương lai để dự đoán biến động giá của các loại tài sản số.

Người dùng có thể mở các vị thế mua hoặc bán và sử dụng đòn bẩy để gia tăng tiềm năng lợi nhuận. Các giao dịch Futures trên MEXC có thể bao gồm hợp đồng vĩnh cửu, không có ngày đáo hạn, cho phép giao dịch lâu dài.

Hiểu rõ về giao dịch Futures đơn giản
Hiểu rõ về giao dịch Futures đơn giản

Vậy Futures Contract Vĩnh Cửu Là Gì?

Futures vĩnh cửu (perpetual futures) là một loại hợp đồng tương lai trong giao dịch tài chính và tiền điện tử, mà không có ngày hết hạn cụ thể. Điều này khác với các hợp đồng tương lai truyền thống, mà có một ngày đáo hạn cố định. Dưới đây là một số điểm nổi bật về futures vĩnh cửu:

Không Có Ngày Đáo Hạn

Khác với các hợp đồng tương lai truyền thống, futures vĩnh cửu không có ngày đáo hạn cụ thể. Bạn có thể giữ hợp đồng này trong thời gian dài bao lâu tùy ý, miễn là bạn đáp ứng các yêu cầu ký quỹ và quản lý rủi ro của sàn giao dịch.

Cơ Chế Điều Chỉnh Giá:

Để đảm bảo giá hợp đồng vĩnh cửu theo sát giá của tài sản cơ sở, các sàn giao dịch thường áp dụng cơ chế điều chỉnh giá, gọi là “phí funding.” Phí funding là khoản phí hoặc thu nhập thường xuyên mà bạn phải trả hoặc nhận, tùy thuộc vào vị trí của bạn và sự chênh lệch giữa giá hợp đồng và giá tài sản cơ sở.

Phải Duy Trì Khoản Ký Quỹ

Các hợp đồng futures vĩnh cửu yêu cầu người giao dịch duy trì một khoản ký quỹ để đảm bảo các vị trí mở. Ký quỹ này có thể thay đổi tùy theo biến động giá và quy định của sàn giao dịch.

Ứng Dụng Chính:

Futures vĩnh cửu phổ biến trong các thị trường tiền điện tử, nơi các nhà giao dịch có thể sử dụng loại hợp đồng này để giao dịch các loại tiền điện tử như Bitcoin, Ethereum mà không phải lo lắng về ngày hết hạn hợp đồng.

Giá trị thưởng trong Futures dễ dàng
Giá trị thưởng trong Futures dễ dàng

Tiền thưởng Futures

Tiền Thưởng Futures là một hình thức khuyến mại mà các sàn giao dịch cung cấp cho người dùng để khuyến khích họ tham gia giao dịch hợp đồng tương lai (futures). Đây là một phần của chính sách khuyến mãi của các nền tảng giao dịch, và thường được sử dụng để tăng cường sự tham gia của người dùng vào thị trường Futures.

Sử Dụng Chỉ Trong Futures: Tiền thưởng chỉ dùng cho giao dịch hợp đồng tương lai, không thể rút và sẽ bị thu hồi khi hết hạn.

Tiền Ký Quỹ: Có thể dùng tiền thưởng làm tiền ký quỹ cho các giao dịch futures, giúp mở rộng khả năng giao dịch.

Bù Đắp Chi Phí: Tiền thưởng có thể bù đắp phí giao dịch, lỗ, và chi phí vốn.

Không Thể Chuyển Ra Khỏi Tài Khoản: Chuyển tài sản ra khỏi tài khoản trước khi sử dụng hết tiền thưởng sẽ khiến tiền thưởng bị xóa.

Không Có Hoa Hồng: Phí giao dịch trừ từ tiền thưởng không bị tính hoa hồng.

Tiền thưởng Futures là công cụ hữu ích cho nhà giao dịch mới làm quen với thị trường mà không cần sử dụng vốn thực.

Kết Luận

Futures contract là một công cụ tài chính đa năng, cung cấp nhiều lợi ích cho việc phòng ngừa rủi ro và đầu tư. Tuy nhiên, để tối ưu hóa lợi ích và giảm thiểu rủi ro, các nhà đầu tư cần nắm vững các yếu tố liên quan đến Futures contract và quản lý rủi ro một cách cẩn thận. Hiểu rõ các đặc trưng, vai trò và hạn chế của hợp đồng futures sẽ giúp bạn đưa ra những quyết định đầu tư thông minh và hiệu quả.